1、“.....四营运资金的实物形态具有动态性企业营运资金的实物形态是经常变化的，般在现金材料在产品产成应收收账款现金之间顺序转化。五营运资金的来源具有灵活多样性企业筹集营运资金的方式却较为灵活多样，通常有银行短期借款短期融资券商业信用应交税金应交利润应付工资应付费用预收货款票据贴现等。三营运资金的筹资组合策略物流企业的筹资组合是指物流企业资金总额中短期资金和长期资金各自占用的比例。筹资组合解决的问题流动资产与流动负债之间的配合问题。常用的筹资组合正常的筹资组合冒险的筹资组合保守的筹资组合正常的筹资组合组合原则短期流动资产由短期负债来融通长期资产由长期负债来融通只是种理想的遇到意外情况，企业出现资金周转不灵现金短缺时，便可迅速变卖这些资产，以获取现金。三营运资金的数量具有波动性流动资产的数量会随企业内外条件的变化而变化，时高时低，波动很大。随着流动资产数量的变动，业占用在流动资产上的资金，周转次所需时间较短，通常会在年或个营业周期内收回，对企业影响的时间比较短......”。

2、“.....如果总额狭义的营运资金，又称净营运资金，是指流动资产减流动负债后的余额。二营运资金管理的目标实现企业价值最大化保持充足的流动性使财务风险最小化二营运资金的特点营运资金的周转具有短期性企账款机会成本的计算经济订货批量的控制营运资金的管理策略营运资金的概念概念营运资金是指在企业生产经营活动中占用在流动资产上的资金。广义的营运资金又称为毛营运资金，是指个企业流动资产的最低总成本学习指导本章重点阐述营运资金概述，包括营运资金的概念营业资金的筹资组合现金应收账款管理的方法以及存货管理方法。重点掌握最佳现金持有量的三种模型应收相等时的现金持有量。最佳现金持有量的模型为个周期内现金总需求量为每次转换的固定成本为最佳现金持有量为有价证券利息率机会成本为现金管理相关总成本最佳现金持有量最佳转换次数的损失。现金的短缺成本与现金持有量成反方向变动关系。存货模式存货模式是将存货经济进货批量模型原理用于确定目标现金持有量......”。

3、“.....最佳现金持有量是机会成本与转换成本管理费用。如管理人员的工资及必要的安全措施费用等。它具有固定费用的性质，在定范围内与现金持有量的多少关系不大。短缺成本短缺成本是指因现金持有量不足而又无及时变的现有价证券加以补充，给企业所带来金需要量既定的前提下，现金持有量越少，进行证券变现的次数越多，相应的转换成本就越大反之，现金持有量越多，证券变现的次数就越少，需要的转换成本开支也就越小。管理成本管理成本是指企业因持有现金而发生的转换成本是指企业用现金购入有价证券或是转让有价证券换取现金时所需要付出定的交易费用。转换成本与证券变现次数呈线性关系转换成本总额证券变现次数每次的转换成本证券转换成本与现金持有量的联系在现现金的成本持有成本转换成本管理成本短缺成本持有成本持有成本是指企业因保留定的现金余额而增加的管理费用及丧失的再投资收益。持有成本是项机会成本，现金持有量越大，机会成本越高，反之就越小。转换成本金资金持有量就是指使持有现金发生的总成本最少的个现金持有量......”。

4、“.....确定方法存货模式成本分析模型因素分析模型企业持有现金的成本持有想的筹资模式，实际中很资机会，在证券市场价格剧烈波动时，从事投机活动，从中获取收益。二现金管理的目标现金的持有量能够满足企业各种业务往来的需要。将闲置资金减少到最低限度。二最佳现金持有量最佳现问题流动资产与流动负债之间的配合问题。常用的筹资组合正常的筹资组合冒险的筹资组合保守的筹资组合正常的筹资组合组合原则短期流动资产由短期负债来融通长期资产由长期负债来融通只是种理期融资券商业信用应交税金应交利润应付工资应付费用预收货款票据贴现等。三营运资金的筹资组合策略物流企业的筹资组合是指物流企业资金总额中短期资金和长期资金各自占用的比例。筹资组合解决的有动态性企业营运资金的实物形态是经常变化的，般在现金材料在产品产成应收收账款现金之间顺序转化。五营运资金的来源具有灵活多样性企业筹集营运资金的方式却较为灵活多样，通常有银行短期借款短这些资产，以获取现金......”。

5、“.....时高时低，波动很大。随着流动资产数量的变动，流动负债的数量也会相应发生变动。四营运资金的实物形态具有这些资产，以获取现金。三营运资金的数量具有波动性流动资产的数量会随企业内外条件的变化而变化，时高时低，波动很大。随着流动资产数量的变动，流动负债的数量也会相应发生变动。四营运资金的实物形态具有动态性企业营运资金的实物形态是经常变化的，般在现金材料在产品产成应收收账款现金之间顺序转化。五营运资金的来源具有灵活多样性企业筹集营运资金的方式却较为灵活多样，通常有银行短期借款短期融资券商业信用应交税金应交利润应付工资应付费用预收货款票据贴现等。三营运资金的筹资组合策略物流企业的筹资组合是指物流企业资金总额中短期资金和长期资金各自占用的比例。筹资组合解决的问题流动资产与流动负债之间的配合问题。常用的筹资组合正常的筹资组合冒险的筹资组合保守的筹资组合正常的筹资组合组合原则短期流动资产由短期负债来融通长期资产由长期负债来融通只是种理想的筹资模式......”。

6、“.....在证券市场价格剧烈波动时，从事投机活动，从中获取收益。二现金管理的目标现金的持有量能够满足企业各种业务往来的需要。将闲置资金减少到最低限度。二最佳现金持有量最佳现金资金持有量就是指使持有现金发生的总成本最少的个现金持有量。即持有成本机会成本管理成本短缺成本保持最低组合水平的现金持有量。确定方法存货模式成本分析模型因素分析模型企业持有现金的成本持有现金的成本持有成本转换成本管理成本短缺成本持有成本持有成本是指企业因保留定的现金余额而增加的管理费用及丧失的再投资收益。持有成本是项机会成本，现金持有量越大，机会成本越高，反之就越小。转换成本转换成本是指企业用现金购入有价证券或是转让有价证券换取现金时所需要付出定的交易费用。转换成本与证券变现次数呈线性关系转换成本总额证券变现次数每次的转换成本证券转换成本与现金持有量的联系在现金需要量既定的前提下，现金持有量越少，进行证券变现的次数越多，相应的转换成本就越大反之，现金持有量越多，证券变现的次数就越少，需要的转换成本开支也就越小......”。

7、“.....如管理人员的工资及必要的安全措施费用等。它具有固定费用的性质，在定范围内与现金持有量的多少关系不大。短缺成本短缺成本是指因现金持有量不足而又无及时变的现有价证券加以补充，给企业所带来的损失。现金的短缺成本与现金持有量成反方向变动关系。存货模式存货模式是将存货经济进货批量模型原理用于确定目标现金持有量，其着眼点也是如何以现金相关成本最低。最佳现金持有量是机会成本与转换成本相等时的现金持有量。最佳现金持有量的模型为个周期内现金总需求量为每次转换的固定成本为最佳现金持有量为有价证券利息率机会成本为现金管理相关总成本最佳现金持有量最佳转换次数最低总成本学习指导本章重点阐述营运资金概述，包括营运资金的概念营业资金的筹资组合现金应收账款管理的方法以及存货管理方法。重点掌握最佳现金持有量的三种模型应收账款机会成本的计算经济订货批量的控制营运资金的管理策略营运资金的概念概念营运资金是指在企业生产经营活动中占用在流动资产上的资金。广义的营运资金又称为毛营运资金......”。

8、“.....又称净营运资金，是指流动资产减流动负债后的余额。二营运资金管理的目标实现企业价值最大化保持充足的流动性使财务风险最小化二营运资金的特点营运资金的周转具有短期性企业占用在流动资产上的资金，周转次所需时间较短，通常会在年或个营业周期内收回，对企业影响的时间比较短。二营运资金的实物形态具有易变现性短期投资应收账款存货等流动资产般具有较强的变现能力，如果遇到意外情况，企业出现资金周转不灵现金短缺时，便可迅速变卖这些资产，以获取现金。三营运资金的数量具有波动性流动资产的数量会随企业内外条件的变化而变化，时高时低，波动很大。随着流动资产数量的变动，流动负债的数量也会相应发生变动。四营运资金的实物形态具有动态性企业营运资金的实物形态是经常变化的，般在现金材料在产品产成应收收账款现金之间顺序转化。五营运资金的来源具有灵活多样性企业筹集营运资金的方式却较为灵活多样，通常有银行短期借款短期融资券商业信用应交税金应交利润应付工资应付费用预收货款票据贴现等......”。

9、“.....筹资组合解决的问题流动资产与流动负债之间的配合问题。常用的筹资组合正常的筹资组合冒险的筹资组合保守的筹资组合正常的筹资组合组合原则短期流动资产由短期负债来融通长期资产由长期负债来融通只是种理想的有动态性企业营运资金的实物形态是经常变化的，般在现金材料在产品产成应收收账款现金之间顺序转化。五营运资金的来源具有灵活多样性企业筹集营运资金的方式却较为灵活多样，通常有银行短期借款短问题流动资产与流动负债之间的配合问题。常用的筹资组合正常的筹资组合冒险的筹资组合保守的筹资组合正常的筹资组合组合原则短期流动资产由短期负债来融通长期资产由长期负债来融通只是种理金资金持有量就是指使持有现金发生的总成本最少的个现金持有量。即持有成本机会成本管理成本短缺成本保持最低组合水平的现金持有量......”。