1、“.....表示的初始价格选项,和比率的改进方差和原来的比让因此,它是明确的解决方案是从,方差是约倍的减少控制变量的方法是非常有效的中原工学院理学院外文翻译毫无疑问观察上面的图表后,结果显示,期权的估值是单调递增率和初始价格图,此外,更大的初始价格,较少风险的可能性与相关图而容易采取通知是估值与信用风险的选择是小于个没有信用风险图结论近年来,金融衍生工具和信用风险的研究受到广泛关注尽管如此,仍有定价与信用风险的选择,我们应该做出许多努力在本文中,我们获得与由偏微分方程的方法,常量和变量速率参数选项的解决方案随后,向使违约强度更合理,我们建模的选项与随机率参数......”。

2、“.....斯科尔斯期权定价与公司责任政治经济布莱克,考克斯评估企业的证券债券契约条款的影响金融杂志达菲,戴维,在完整的会计信息的信用利差期限结构工作底稿,斯坦福大学,达菲,单信用风险定价的测量和管理普林斯顿普林斯顿大学出版社,贾罗,斯图尔特信用风险的绘制模拟风险杂志贾罗,戴维,斯图尔特对信用利差期限结构模型审阅财务研究江期权定价的数学模型和方法北京高等教育出版社,,施瓦策个简单的方法来评估风险的固定和浮动利率债务金融,施瓦策重视信用衍生工具固定收入杂志,默顿......”。

3、“.....定为,请与相关的参数,泊松分布建立和求解方程同样,我们通过投资组合的对冲建立方程因为是随时间变化的,我们可以得到中原工学院理学院外文翻译,然后,因此,认购期权函数满足为了解决这个方程,让当则方程变为,其中设使得然后,我们得到了使得......”。

4、“.....得出的结果是控制变量是无偏估计的变化可以计算为方差的减少,最优,替代,给出了,般来说,估计具体的计算我们假设标的资产服从对数正态扩散过程在和表示率和波动率,和是标准的布朗运动在到期日,会有两个选择的结果其是,默认的将可能出现,上并且,另种是默认不可能出现因此,如果表示自由风险利率,在时间的期权的市场价值是有计算这个期望,我们要完成以下步骤我们不妨分区......”。

5、“.....模拟过渡使用离散形式,,是相互独立的标准正态随机变量产生实例的路径,让中原工学院理学院外文翻译而,用随机速率参数模型基本假设风险的强度总是取决于标的资产显然,如果,这意味着该项是出了资本,期权卖方支付必定为零,所以不会发生违约,而风险张力将为零然而,若,则该选项价值越高的下属资产是,期权卖方应付更多的钱款日益增加的支付极大地提高了期权卖方欲望违约因此是单调且是增长考虑到这些原因,在该模型中,被定义为不同于以往的风险强度,是分段函数......”。

6、“.....所以,标准的方程和明确的解决方案无法得到因此,蒙特卡罗数值方法选择蒙特卡罗数值方法控制变量法的介绍主题法控制变量被认为是提高效率的最有效的方法是蒙特卡罗模拟具体如下让,可以从重复的模拟输出估计,我们计算个其他输出入期望是已知的然后用个常数,我们可以得到计算样本均值由于中原工学院理学院外文翻译,的时间是指数分布是随着强度参数结果的过程和施瓦兹视违约价差为均值回复过程采用信用评级信息的估值方法是采用第个模型和兰多认为风险率是个公司的价值功能的过程,其状态是的会计数据违约索赔是在默认调整短期短期利率风险中性贴现在在本文中......”。

7、“.....因为它被限制在与结构模型的观测变量我们不再需要持续观察企业的资产和负债信息在,价格的选择建立在以恒定速率参数模型得到是变率参数的期权定价公式,随机率参数的选择是通过蒙特卡罗定价数值方法中原工学院理学院外文翻译定价模式简单模型基本假设在本文中,我们研究了欧式看涨期权的定价与标的资产的价格定价和时间我们进步假设标的资产的服从对数正态扩散过程在和符合表示率和波动率和的标准的布朗运动选择连续交易无套利经济的无交易成本股息税为方便起见,我们假设模型中的常数,在时间,期权的价值是这个事件中,持有人选择暴露于潜在的违约,这意味着他们无法排除期权到期金额......”。

8、“.....在时间间隔,事件数,如下参数泊松分布在这里是恒定的这个关系为,其中的描述事件的时间间隔数,建立和求解方程我们构建的投资组合在,该产品组合包括股认购期权及分享其相关资产在这个时期,该选项将不以概率默认通过与相关伊藤式离散形式的假设此外,在,的违约概率为因此,改变其组合为因此......”。

9、“.....是累积概率分布函数可变速率参数模型基本假设默认的事件为不均匀的泊松过程在这种情况下,广义速率函数被给定为,般情况下,速度参数可能改变加时现在,事件在,是,因此,在时间间隔,的事件的数量,给毕业设计论文译文题目名称违约风险的欧式期权定价模型院系名称理学院班级信科学号学生姓名指导教师年月中原工学院理学院外文翻译违约风险的欧式期权定价模型傅毅,张继洲,王阳数学科学学院,上海师范大学,上海......”。