1、“.....具体分析时，要参照同行业的平均标准等进行评价。产权比率反映负债和所有者权益之间的关系，该指标的大小影响到债权人和所有者的相对投资风险，如果负债所占比例较大，业主投资比例较小，那么就意味着企业的风险就主要由债权人承担，从而大大降低了债权的安全系数。在进行产权比率指标分析时，因为该比率是以净资产为物质保障的，考虑到净资产项目中无形资产递延资产待摊费用待处理财产损益等价值具有不确定性，且不易形成支付能力，因此，在具体使用时，必须结合有形净债务率指标，作进步分析。该指标是产权比率指标的延伸，更为谨慎和保守。利息保障倍数是衡量企业偿债能力的又重要指标。在实际应用中，企业利息费用的支出有时不仅限于财务费用的那部分利息支出，还包括了未计入当期费用的资本化利息。所以更为谨慎的做法是使用固定支出保障倍数这指标考察，因为固定支出的内容还包括了如经营性租入所发生的固定支出等项目。考虑到短期内企业有大量的如折旧摊销等非付现费用，因此......”。

2、“.....另外，利息保障倍数的个缺陷是仅仅考虑利息因素，而实际工作中还本付息有时是同步发生的。所以，更理想的保障倍数应将企业的经营活动现金流量与本息支付合计数相比较。二资产的运营能力。企业资产运营能力也就是资产管理效率，企业资产的运营能力越好，资产管理水平越高。可以主要通过对总资产周转率流动资产周转率存货周转率和应收账款周转率这些指标的计算与分析来评价企业资产的管理效率。其中流动资产中的存货和应收账款周转情况的分析是企业运营能力分析的重点。银行作为债权人，关心的是企业偿还债务的现金保证，应收账款的周转速度体现了企业应收账款转换成现金的速度，无疑速度越快，对银行来说收回借款越有保证。存货周转率反映了企业产品在市场中的销售状况和企业营销能力强弱，这指标过高或过低对企业都是不恰当的。存货周转次数过多，企业频繁采购不可避免地会增加订货成本，同时容易错过市场销售的机会......”。

3、“.....同时也会占用大量流动资金，影响资金使用效率，增加仓储成本和管理上的难度，这些结果对银行的债权来说都是不利的，因此企业应维持个合理的存货周转次数标准。在具体分析时，要结合企业所处的行业的平均水平进行分析，了解同行业中较好企业的平均水平还可以结合企业的历史情况进行比较，看企业自身在资产管理上是否有进步。三盈利能力分析。企业盈利能力的分析，主要通过总资产报酬率销售利润率等指标的计算与分析来评价，上市公司还应考虑每股收益指标的计算与分析。勿庸置疑，盈利是企业存续下去的必要条件之，银行为企业提供贷款或信用时，本质上是希望企业能够用盈利作为债权的保障，而不是在非常情况下处置企业资产作为清偿债务的来源，因此，企业的盈利能力是银行和企业都非常关心的项目。企业盈利能力的指标值越高，说明企业盈利能力越强，其归还贷款本息的能力越强指标值越低，说明企业盈利能力越差，其归还贷款的能力也就越弱。银行在进行盈利能力分析时......”。

4、“.....该指标考察企业主营业务净收益在总的净收益中所占的比例。该指标值越高，反映了企业通过主营业务所赚得的收入越高，表明企业主营业务明确，其收入主要来源于主营业务，而不是处置资产投资交易等非经营性收入，因而收入来源稳定可靠。这项指标通过对企业连续几年的数据进行分析，更能说明问题，同时也能考察企业盈利能力的连续性。四传统财务报表分析方法的综合应用。银行在信贷工作中，对企业的财务状况分析主要由上述三个方面来体现，这三个方面相互联系又相互影响。良好的偿债能力使企业处于安全状态，没有财务风险，有利于企业集中精力去增加盈利良好的资产运营能力，说明产品销售顺畅，应收账款等回收速度令人满意，是企业提高盈利水平的前提，同时也是提高企业偿债能力的前提，因为通过销售收回资金可为偿债资金来源提供了保障良好的盈利能力，是企业增加收入降低成本费用提高资产管理效率等的结果，良好的盈利能力是良好的偿债能力的反映......”。

5、“.....良好的发展能力又能提高企业偿债能力，资产运营能力和盈利能力。对企业财务报表进行分析时，运用两种比较分析法第种是将当期的财务比率与过去数期的相应比率进行比较，从中掌握指标的变化情况，并据此判断企业的财务状况和经营成果有所改善还是趋于恶化。下表是公司连续年主要财务指标的情况，通过第种比较分析方法，对该公司的财务状况做个初步的综合分析评价。项目第年第年第年流动比率速动比率资产负债率总资产周转率次年主营业务收入万元主营业务收入增长率净利润万元净利润增长率净资产收益率由上述指标值来看，公司各项主要财务指标均处在较好的水平。流动比率保持在以上，平均，基本符合其行业标准，速动比率在以上，也符合经验判断的标准。资产负债率处在到之间，接近，而且变化较为稳定。其中流动比率和速动比率在第年处在个较高的水平，总资产周转率较前年有所下降......”。

6、“.....也许是第年企业保持了较高存货，或者是保持了较高的现金资产水平。但第年企业在主营业务收入下降的情况下，仍然取得了很高的净利润列入资本性支出核算，结果将巨额亏损做成了盈利亿美元。该案已成为继安然公司之后的又大财务丑闻，也促成了美国历史上最大的综破产案，资产价值超过亿美元。资料来源新华网以上这个真实案例提醒了我们银行信贷工作人员，信贷业务工作中对企业财务报表数据的分析是在企业提供真实数据的前提下，运用上述的些指标计算分析得出的结论。如果企业提供的财务报表不完全真实，那么这些指标分析就难以反映企业真实的财务状况，其结果必然导致银行信贷决策的失误和资金风险的增大。因而银行在分析企业财务报表时，不能仅仅依靠这些传统的财务指标对企业进行分析评价，需要增加新的分析评价方法来鉴别企业会计信息的真假，以达到了解企业真实财务状况的目的。具体而言，就是通过现金流量表对企业的现金流量进行分析，来验证企业提供的会计信息。四利用现金流量相关指标......”。

7、“.....随着市场竞争的不断激烈，企业的现金状况比其盈利状况更重要。个企业能否继续生存下去，是否有盈利固然重要，但更重要的是取决于企业是否有足够的支付能力和偿债能力。因此，现代企业尤其非常重视企业的现金流量状况，即有现金为王的说法。运用现金流量指标分析，在定程度上可以起到鉴别会计信息真假的作用。因为净利润是在权责发生制的基础上计算出来的，而现金流量是按照收付实现制计算出来的，其操作空间有限。现金流量表的主要作用有提供本期现金流量的实际数据提供评价本期收益质量的信息有助于评价企业资产的流动性用于预测企业未来现金流量。通过现金流量对企业分析评价可以从以下三方面进行现金流量的构成与趋势分析。企业的现金流量由三部分组成，即经营活动产生的现金流量投资活动产生的现金流量和筹资活动产生的现金流量。根据企业发展所处阶段的不同，其三方面现金流量的特点也不同。对于个成熟的企业，经营活动产生的现金净流量应该是正数......”。

8、“.....正常情况下，经营活动产生的现金流量应该能够满足投资活动的需求，即使不能满足也只是暂时现象，短时期内就能恢复。考察企业自身产生的现金与现金需求之间的适合程度，即所谓财务弹性，可以评价个企业的现金流量收支是否合理。以下是两家公司现金流量绝对数的分析表，公司单位百万元项目经营现金净流量投资现金净流量筹资现金净流量第年第年第年公司单位百万元项目经营现金净流量投资现金净流量筹资现金净流量第年第年第年通过两公司在三个会计期间的数据比较可以清楚的看到，公司前两个连续的会计期间，经营性现金流量均为负数，更不用说满足投资活动现金的需要。三个会计期间总经营活动现金流量为亿元，而总的投资活动现金流量是亿元。公司筹资规模很大，该公司三个会计期间筹资活动现金总流入量是亿元，数量上接近了经营规模远大于它的公司亿元，而同期两家公司在三个会计期间总的经营性现金流量分别为亿元和亿元，后者是前者的倍......”。

9、“.....可以看出，公司投资现金流量全部来自筹资活动，筹资现金流量是投资现金流量的，而公司筹资现金流量是投资现金流量的，说明公司有部分投资活动现金来源于自有资金。因此，从现金流量组成结构上来看，公司现金流量结构失衡，公司经营过程中自身创造现金的能力很差，主要通过筹资活动来维持企业的现金需求。这就需要引起注意。二现金流量偿债能力分析。在实际生活中，企业真正用于偿还债务的是现金流量。对于个经营正常的企业，应有部分经营现金净流量用来偿还短期需要归还的债务，可以用现金流量负债比来分析，公式如下现金流动负债比经营现金净流量流动负债该指标能有效地反映公司经营活动产生的现金流量对到期债务的保障程度，其意义在于，企业的经营活动产生的现金流量能够满足支付到期债务，则企业的财务风险相应减少，银行的债权也就更能够获得保障。企业经营活动现金流量应占流动负债多大的比例，要视企业所处的行业特点有所不同，可以与同行业平均水平作比较......”。