的工程款。 七主要业务部门及业绩简介 在燃料油贸易业务中，公司以贸易小组系统为基本经营单位。每个贸易小组都要找出 自己的利润区和利润点，把自己的资源进行有效率的组织，达到获利的目的。各组系统要独 立进行运作，盈亏自主的控制。 除了刘波总经理主抓公司战略方向以及对油品大趋势的判断把握以外，主要的业务小 组有宋辉贸易小组张鹏贸易小组王英琦金融营销小组等。 未来，在燃料乙醇的业务中，如前所述，我们依然将整个业务链条细分为个小的运作 系统。分别执行不同的任务功能，组合成为个有机的自动运行系统。 八核心经营团队 王英琦市场研究团队在中国的燃料油市场里，每年有万吨的使用量，其中国产 油万吨，主要使用地域在北方的炼油厂附近。其余的油品均是进口的，这些进口油品， 价格涨跌的变化激烈。为了控制价格风险，宝光公司成立了市场研究团队，利用外部专家的 知识，帮助我们认识市场。经过四年的摸索，找出了市场的规律，制定出宝光盈利模型， 让各贸易小组在实际工作中使用。宋辉销售团队经过大型跨国公司的十年工作，他已具备了市场开拓能力，能在中 国市场里迅速发展客户。特别善于大客户的销售工作。 张鹏销售团队年轻有为，在终端市场三年的磨练，熟悉线客户的情况，特别能战 斗。而且，在价格谈判时，有坚强意志，争取好的价格。 日常工作团队由于公司的扁平式组织结构，使得每个贸易小组系统内，需要把贸易 活动中的每环节变成工作程序，使得工作按部就班地进行，减少。当每单业务完成 时，自然的业务结果就出来了。根据宝光公司的工作原则，各小组自我检查自我认识 自我激励自我行动自我总结，对盈亏进行分析，如果亏损，则在下次贸易活动中，扭 亏为盈。这个工作团队是以表格为主，交叉对帐，利润按表分成。 九公司优势说明 在中国石油进入南方市场的初期，为了帮助他们完成销售任务获得利润，宝光石油公司 利用维多新加坡公司的营销和管理优势，帮助中石油公司在广州地区开展汽油柴油的盈利 性销售，使得维多公司和中石油合资的万吨库容的珠海华联油库得以满负荷周转。宝光 石油团队也获得了柴油汽油经营经验。 宝光公司曾经帮助壳牌中国公司在广东地区的加油站网络进行柴油汽油购买和配送策 划，获得壳牌中国公司的认可并得以实施。宝光团队在资源调配和物流方面的经验与创新， 也有利于推动燃料乙醇项目的顺利进行。 广西省是酒精及其原材料的产地之，公司法人代表刘波与广西省政协有比较好的个人 关系。公司有兼职员工在越南等地长期工作，熟悉当地风土人情，并精通国语粤语越南 语，为公司跨国原材料的采购提供了便利条件。 由于油品价格波动剧烈，宝光公司参与了国内燃料油期货的套期保值，积累了宝贵的经 验，并已经形成了专家团队。公司员工王英奇曾在深圳实达期货公司任职，并与多家期货 证券外盘公司有良好关系。这些经验与专家团队系统，都将对未来乙醇产品产销环节的价 格风险化解，提供良好条件。 十目前公司为实现目标的增资需求原因数量方式用途偿还 预计筹资规模万元，投资或入股形式。资金主要用于收购原料，启动贸易 流程，并使用的资金用于启动环保流程，寻找合作工程队对农民的设施进行改造。 投资利润来源乙醇销售收入农民设施改造利润酒糟处理利润易货贸易折价利润 金融运作利润。 资金方最终以股权转让或股权上市流通的方式进行退出。 十融资方案资金筹措及投资方式 详见后面有关章节，第三部分融资计划。 十二财务分析 财务历史数据前年年销售汇总利润成长 财务预计后年年 资产负债情况 第二部分综述 第章公司介绍 公司的宗旨及项目设计说明 项目设计说明 公司项目类型定位于贸易型委托加工，项目成熟后卖给上市公司套现，或对合适的 上市公司进行收购，间接上市套现。 贸易流程为从广西四川云南越南柬埔寨老挝等地收购原材料，委托广西四 川广东等地酒精企业加工，回收酒精成品销售。 竞争优势在于建立自我盈利的环保环节和价格风险转移通道，与受委托加工企业进行对 接，完善个自运行系统，体现综合处理的优势，符合国家产业政策，利国利民，协助解决 农村农业农民问题。 维多新加坡公司盈利模式 宝光石油公司从年开始，由维多新加坡公司进行承包经营多年。宝光石油公司将 维多公司的组织结构企业文化进行了具有中国特色的延伸。 维多公司网站是个世界性的贸易公司，主要从事原油柴汽 油石脑油航空煤油液化气燃料油等油品的现货贸易和衍生品交易。还参股了糖类 化工品炼油厂等上市公司，采用控制贸易活动的办法，把利润区和利润点控制在自己手里。 特别是航空煤油，维多公司和公司控制了世界的生产量，利用跨国经营的优势，发 现贸易机会，获取利润。维多公司员工有人左右，有新加坡纽约欧洲等地区性经营 团队，每年经营额万亿美圆， 宝光公司没有任何负债。同时我们要求资金方的资本必须有明确的负债说明，保证产权 的明晰。 六投资抵押是否有抵押抵押品价值及定价依据定价凭证 我们基本不考虑投资抵押。对于投资条件有特别优势的合作者，我们可以根据具体情况另外做出说明。相关说明文件作为项目有效附件。 七投资担保是否有抵押担保者财务报告 同上。如果需要，根据具体情况另外做出说明。相关说明文件作为项目有效附件。 八吸纳投资后股权结构 资金方以股权方式足额投资，将占有宝光石油公司股权，并享有按股权分配利润 的权利。 如果资本不足募集额度，根据万元对应股权的比例进行调整，并按对应股权 享有分红权利或者由资金方与宝光公司进行协商讨论议定。 九股权成本 宝光石油公司及成立的资金合作体，不承担资金方股权的任何融资成本。 十投资者介入公司管理之程度说明 公司采用因事设岗的设计思路，每个岗位都有相应的岗位职责和待遇标准。资金方以 股东形式投资，应该进入董事会，但原则上不以股东身份进入管理层。如果股东愿意承担管 理职责，仅以个人身份担任其愿意担任的岗位职责，并领取相应的岗位工资。 如果资金方以贷款形式投资，原则上不在公司中担任任何管理职务。但公司不反对资金 方以个人身份承担岗位的工作职责并领取相应报酬。 十报告定期向投资者提供的报告和资金支出预算 项目的运作，每季度编制次报告，按照会计准则制作，定期提供给投资者，披露投资 支出回报等情况。 十二杂费支付是否支付中介人手续费 酌情而定。 第七章投资报酬与退出 股票上市 公司计划在年内，通过直接上市，比如在深圳中小板市场或香港股票市场或购买 上市公司壳资源间接上市或将公司股权出售给上市公司等形式，间接上市。 股票上市后，资金方的股权可以通过股票公开市场的交易，进行退出。 二股权转让 公司未上市或未如期上市之前，资金方也可以寻找其他资金方，进行股权转让而退出。 但合作期限未满年而进行股权转让的，资金方只能做资金转让，而不能在转让条款中， 使新引进的资金方在不与宝光公司商定的情况下，中途改变公司既定的工作内容。 三股权回购 合作年期满，公司未能如期进行股票上市，资金方也未能找到其他资金方进行股权转 让，宝光石油公司将在资金方提出要求之日起，年内，进行股权回购，保证资金方如期退出该项目。 四股利 以上三项是资金方投入的本金，退出该项目的方式。在转让过程中，可能获得转让溢价， 或是折价，分别对应着转让收益，或是转让损失。 股利体现的是资金方的合作利润。股利的分配方式可以采用季度或年度进行结算划转。 股利数额按照总股权的相应比例，从总利润中取得。 第八章风险分析 资源原材料供应商风险 有，可控制。 我们采用系统化的组织结构设计，具有不同地区的资源来源同时经过整合后，与产地 农民的互惠关系深厚，可以充分保障资源的来源。如果发生大面积自然灾害，产地当年收 成歉收，我们在合同可以进行延期交付，也不会发生坏帐风险。 二市场不确定性风险 该风险是项目的主要风险，包括原油价格波动冲击，国家政策国内产业利益集团对燃 料乙醇市场发展的干预等。 例如，燃料乙醇的销售对象为加油站。目前，中石油中石化的连锁加油站在国内占据 绝对份额。在汽油柴油批零倒挂的前提下，中石油中石化更愿意将自己生产的成品 油出口，而在自己的加油站里出售乙醇兑汽油的混合燃料它们的零售价与同 标号汽油零售价完全样。旦国际原油价格回落，或者国内成品油价格上调，使这种倒 挂现象消失，会影响国内二大集团对于燃料乙醇的销售的积极性。 但能源的紧缺，社会对环保的日益重视和要求，以及国家对农业农民的扶持政策，极 大降低了项目的长期性风险。在设计上，我们扩大产业链条，不经营单产品，以系统化的 经营结构来抵抗环节的短期市场风险，可以有效解决市场不确定性风险对我们的冲击。 三研发风险 无。乙醇项目基本采用委托加工的方式进行，受委托的企业产品工艺成熟，基本没有研 发风险。如果要进行新品种的研发工作，相对应的风险也将由厂家承担。宝光贸易体系不会 受到波及。 四生产不确定性风险 有，可以控制。原则上，我们在原料产地寻找委托加工厂家。对厂家的选择标准，我们 可以设立多种监控原则，保证委托行为简单可靠，具有安全性经济性。 我们是委托加工，由于生产不确定性风险而导致的损失，不会构成我们的全部损失或是 主要损失。 这里又可以体现系统化整体经营的优势。产地委托厂家的生产不确定性风险，不 影响另产地委托厂家的安全性。如果合同项下预定的产品发生生产风险，我们可以 调配其他产地厂家